PUBLICACIONES

Adjusted betas under reference-day risk

ISI: Adjusted betas under reference-day risk

MARCELO GONZALEZ A., ARTURO RODRIGUEZ P., ROBERTO STEIN B.

2014 - Engineering Economist - Vol. 59, N° 1, Pp. 79-88

Abstract

Our article analyzes the performance of different methods to adjust beta. Specifically, we compare the standard ordinary least squares (OLS) regression method with the Blume and t-distribution methods from the point of view of reference-day risk. Our results indicate that the t-distribution method minimizes the variation due to changes in the reference day.

Keywords

¿Quieres seguir leyendo? [Accede a la publicación completa]

Profesor Pedro Leiva expuso en el Seminario SUSESO-ISTAS 21

El pasado 19 de abril, el Director del Observatorio de Gestión de Personas de la Facultad de Economía y Negocios de la Universidad de Chile, Profesor Pedro Leiva participó como...

Profesora Soledad Etchebarne participo en Seminario de Educación Financiera en Jóvenes Chilenos: Evidencia y Desafíos.

El pasado 14 de marzo de 2018, se llevo a cabo en el auditorio del Banco Central el Seminario de “Educación Financiera en Jóvenes Chilenos: Evidencia y Desafíos”. E...

Todos los Derechos © 2014 | Departamento de Administración - Facultad de Economía y Negocios - Universidad de Chile - Diagonal Paraguay 257, torre 26, oficina 1101, piso 11, Santiago, Chile.